2024年金融市场盘点：金银闪耀，美股AI热潮，加密货币飙升，原油承压

1. 金银市场：黄金创14年最大涨幅 

2024年，黄金迎来亮眼表现！全年累涨27%，创2010年以来最大年度涨幅，10月甚至一度逼近2800美元的高点。

白银也不甘示弱，全年上涨21%，最高触及34.86美元/盎司，为10年来新高。

央行购金潮、美联储降息及地缘局势是推动金银价格的主因。

分析师们预计，2024年支撑金价的因素将持续到2025年，不过他们也提到了特朗普政策可能带来的潜在阻力，这些政策可能会刺激通胀并减缓美联储的降息步伐。目前市场情绪可能会变得更加谨慎，关注特朗普第二任总统任期内的政策转变。

2. 货币市场：美元领跑，日元重挫 

美元指数全年上涨7%，兑所有主要货币走强，尤其兑日元上涨11.5%。日元在日本央行宽松政策下连跌四年。

分析师预计，美联储进一步放宽货币政策和日本央行加息最终将为日元提供支撑。在此之前，交易员们都在关注日本当局的干预，今年日本当局曾多次出手支撑日元。

欧元录得6.2%的年度跌幅，交易员预计欧洲央行的降息幅度将比美联储更大。

英镑在2024年下跌1.6%，在今年所有主要货币中兑美元表现算最好的。

澳元和纽元在本周二均跌至两年来的低点。澳元今年下跌约9.2%，这是自2018年以来表现最差的一年，纽元兑美元今年下跌11.4%，这是自2015年以来表现最差的一年。

韩元兑美元2024 年累计下跌14.52%，因韩国政治局势动荡，韩元今年一度创下韩元对美元汇率自2009年3月以来的最低值。

3. 美股：AI热潮推动三大股指创新高  

2024年，美股在AI驱动下再创新高！三大股指连续第二年上涨，标普500指数涨23.3%，纳指飙升28.6%，道指累涨12.9%。此外，代表小型股走势的罗素2000指数累涨10.0%。

AI热潮推动科技股持续高歌猛进，“七巨头”年内集体创新高，其中，苹果(AAPL.O)累涨30.7%，英伟达(NVDA.O)飙升178.78%。

恐慌指数 VIX 2024 年累涨约39%，年内一度飙升至65.73，较2023年底涨幅约 428%，显示市场波动性依然存在。

2025年，特朗普政策和估值泡沫风险需谨慎对待。

4. 加密货币：比特币价格累涨近113%  

比特币“减半”、比特币和以太坊现货ETF在美获批以及特朗普胜选推动加密货币市值飙升，Coingecko数据显示，加密货币总市值从年初的约1.6万亿美元一度上涨至逼近4万亿美元的峰值。

其中，比特币价格全年累涨112.93%，在特朗普胜选后一个月内先后突破8万、9万和10万美元大关，随后逐步回落，现徘徊在9.5万美元附近。以太坊全年累涨45.6%。

5. 东南亚股市：表现参差不齐  

越南和新加坡股指涨幅居前，全年分别累涨12%和17%。

但印尼雅加达综合指数、LQ45指数分别下跌2.65%和14.83%。泰国和菲律宾市场走势相对平淡。

6. 能源市场：油价下跌，美国天然气大涨

油价2024 年下跌约 3%，为连续第二年下滑，因需求复苏停滞不前，以及美国和其他非OPEC产油国向供应充足的全球市场注入更多原油。  

美国天然气价格则大涨44%，创2021年来最大年度涨幅。

投资者将关注美联储2025年的降息前景，此前美联储决策者本月预计，由于通胀率居高不下，2025年的降息步伐将放缓。

一些分析师认为，明年的供应可能会收紧，这取决于当选总统特朗普的政策，包括制裁政策。他呼吁俄乌战争立即停火，并可能重新对伊朗实施所谓的最大压力政策，这可能对石油市场产生重大影响。

展望2025：不确定性与机遇并存  

展望2025年，金融市场目前认为美联储将再降息约50个基点。而随着美联储预计进一步降息和特朗普政府即将上任，市场前景依旧复杂。投资者需密切关注美国政策变化和地缘冲突对经济及市场的潜在冲击。与此同时，AI行业或将继续推动市场增长。 

（声明：本文内容旨在分享市场消息和评论，不构成任何投资建议。）